В нескольких словах
Баскский консорциум, возглавляемый Sidenor, приобретает 29,76% акций Talgo у инвесторов Pegaso за 156,7 миллиона евро с пересмотренными условиями сделки. Новость привела к значительному росту котировок акций Talgo на фондовом рынке.
Инвесторы, контролирующие производителя железнодорожного оборудования Talgo через компанию Pegaso, возглавляемую фондом Trilantic, достигли соглашения с баскским консорциумом о передаче 29,76% капитала Talgo за 156,7 миллиона евро. Сделка должна быть завершена не позднее 31 января.
Новые условия включают фиксированную выплату в размере 4,25 евро за акцию, что выше первоначальных 4,15 евро. Также предусмотрен переменный платеж, который будет осуществлен только в случае дезинвестиции одного из новых акционеров.
Эта формула упрощает смену контроля, которая столкнулась с трудностями в последние месяцы из-за таких факторов, как тарифная политика Дональда Трампа, задержки с поставкой 30 высокоскоростных поездов и проблемы с рефинансированием долга Talgo в размере 400 миллионов евро.
Группа новых инвесторов по-прежнему возглавляется Clerbil, компанией президента Sidenor Хосе Антонио Хайнаги. В нее также входят государственный фонд Finkatuz и банковские фонды BBK и Vital. В общей сложности они приобретут 36,8 миллиона акций. В соглашении не упоминается возможное участие SEPI (Испанское государственное промышленное участие), чье вложение зависит от завершения инвестиций баскских инвесторов.
Котировки акций Talgo, приостановленные в полдень во время объявления сделки, значительно выросли после возобновления торгов. Ревалоризация составила 9,7% к закрытию рынка, достигнув 2,94 евро, что свидетельствует о позитивной реакции рынка на новость.
Микель Хаурегуи, баскский советник по промышленности, заявил, что это соглашение является "очень важной вехой", которая открывает путь для успешного завершения операции в этом году. Следующим шагом будет созыв Внеочередного общего собрания акционеров Talgo в середине декабря для утверждения новой структуры финансирования.
Talgo сталкивается с дефицитом производственных мощностей и сообщила об убытках в размере 65,7 миллиона евро по итогам первого полугодия, по сравнению с прибылью в 14,6 миллиона евро годом ранее. Несмотря на эти трудности, компания сохраняет портфель заказов на историческом максимуме в 4,967 миллиарда евро, планируя увеличить его до 7 миллиардов в ближайшие месяцы и нацеливаясь на возможности в 11,6 миллиарда евро в ближайшие два года.
